《飞虎队大营救》土匪开出巨额条件交易瓦洛夫

正当包卫国在解救飞虎队时，褚山虎等人正押着瓦洛夫前往城里，原来，金买办之前和他们有过约定，如果他们想和自己交易飞虎队员，就必须拿出其中一人作为“样品”供自己查看，之后，他才能放心的与他们“交货”。褚山虎等人把瓦洛夫伪装成新娘子送入城中。老狐狸来到一家酒馆，会见了金买办，并拿出一顶飞虎队员的帽子出示给金买办，让他相信飞虎队此时正在自己手上。

金买办把自己的老板霍夫曼引荐给老狐狸。经过一番商议后，霍夫曼决定和褚家寨的人交易飞虎队员，他们谈妥了交易条件，而交易时间就选在当天晚上。
元泉彻底信任了加藤，并且根据他提供的情报，决定派出一个旅团前往石城发动对八路的袭击。
包卫国押着黑虎离开了褚家寨，等到了安全距离后，他准备释放黑虎，临别之前，他还交给黑虎两条枪，让他在回去的路上可以防备日军的袭击。黑虎见此情景，大呼八路的仁义。
包卫国带着几名飞虎队员一路行进，结果却突然发现卡尔不见了，不禁非常焦急。原来，卡尔对杏花非常思念，半道开小差去找她了。结果卡尔最后不仅人没找到，还遇上一股日军的袭击，幸亏一名八路狙击手及时出现，将他救出，并把他安全带回军中。
之前被美国空投到石城的人，正是惠特尔赛上尉。成功实施空降后，他在当地游击队的护送下来到榔树园，见到了包卫国等人。惠特尔赛要求包卫国等人将军队指挥权交给自己，包卫国等人同意了他的要求。
李光明收到电报，得知日军已经派出部队前往了石城，非常高兴，这说明元泉已经相信了加藤提供的情报。他当即下达了指令，要当地的八路部队做好准备，随时给来访的日军以痛击。

受伤的杨忠义来到众人身边，他告诉左忠良，自己之前被他派去送信，结果回来的途中他遇到了一股日军，并被俘虏，但他还是机智地寻机跳入河中逃了回来。过了一会儿，一伙日军来到众人身边，对他们发起了袭击，众人只得马上又投入作战中。
战斗中，情势一度非常焦急，惠特尔赛要求众人听从自己的指挥，结果，包卫国等人却以他不理解当地的战情为由，拒绝了他的要求。
由于敌我兵力相差悬殊，包卫国等人不敢恋战，交战一会儿后，他们就带人向着西北方向逃走了。
褚山虎对日军一直怀有仇恨，他来到医院门口，暗中在一辆垃圾车里安放了炸药，准备等元泉来医院就医时就当场将他炸死。结果他等了整整一天也没有看到元泉的身影，只得暂时放弃了计划。
褚家寨里，零火被绑在了一把椅子上，她拼命挣扎起来，想脱离土匪对自己的束缚。

老狐狸来到金买办所在的大德洋行的电报室，并以一名飞虎队员的名义给美军发去了电报，在电报中，他对美国发布了交易的条件。
在电报中，土匪们要求美军给出十万大洋，并且在石城地区给他们空投一百支美式冲锋枪和十万发子弹。美国空军指挥部情司令陈纳德收到这封电报后，看到土匪给出的巨额条件，不禁大为惊骇，但为了换回美军飞虎队员，他也只得同意了这样的条件。
陈纳德致电给张司令，要求他代为支付土匪们要求的款项。张司令一听陈纳德所汇报的数目，感到非常吃惊，老练的他以自己不方便作答为由，表示自己将在汇报给上级获取批准后再予以发放。
张司令在与陈纳德的通话中得知瓦洛夫是美军一名重要的机密人员，身上带着重要文件，发誓要将其掌握在自己手中。
日军利用信号监测车收听到了一股异常的无线电信号，而且知道信号的发送点就在大德洋行，就带人对那里发动了突袭。

老狐狸等人收到了美国的回电，知道他们已经同意了自己给出的交易条件，不禁非常高兴。就在这时，日军赶来了，对他们发动了袭击，他们只得马上撤离。日军在后头对他们开起枪来，瓦洛夫不幸中弹倒在了地上。老狐狸等人想去救援，但无奈日军的火力过于强大，他们只得暂时独自离去。
日军把金买办给抓了起来，并对他实行了审问。见他一副不愿开口的样子，日本人把他关了起来，要求他限期做出答复，否则就将其杀害。
元泉从手下处得知瓦洛夫已经被他们抓了起来，此时正送至医院治疗，不禁非常高兴，他让人好好对瓦洛夫实行救治，并且打算自己亲自前往医院查看。
褚家寨里，黑虎用绷带把自己的头缠上，装成受伤的样子，他担心自己因为弄丢了飞虎队员，褚山虎等人回来后会受到他们的责备，便在镜子面前演练起来，尽量表现得一副很委屈的样子。不久后，褚山虎等人回到寨子里，未等黑虎发话，褚山虎等人倒是先说起话来。黑虎这才得知瓦洛夫已经被他们弄丢了。之后，黑虎顺势也说起自己的境遇来，他告诉褚山虎，自己没有看守好飞虎队员，被包卫国劫走了，褚山虎听后，气得一拳打在黑虎脸上。

元泉下令部下对左忠良的部队展开了伏击行动。他们在道路下埋下了地雷，等左忠良带人来到的时候，其中一名国军士兵踩中了地雷，其他的国军伏下身子去给他作排除，就在这时，旁边埋伏好的日军突然对他们发起了攻击，左忠良等人只好马上予以还击。由于日军装备精良，而且早有准备，左忠良等人应对不及，最后几乎被打了个全军覆没。
上党城里，加藤来到一个树桩旁，把自己收集到的机密情报放在了一个树洞里，结果这一幕被一个名叫“山猴子”的土匪发现了。山猴子来到树桩旁，取出字条，查看起来。他才发现，现在加藤已经知道瓦洛夫就在医院，而且准备将消息告诉给八路军，通知他们前来救援。
山猴子知道加藤的情报后，顿时起了心思，他径自朝着医院的方向去了。

医院里，瓦洛夫接受了一名医生的治疗，而那名医生正是加藤。加藤担心自己与瓦洛夫的谈话被别人得知，便用手语告诉瓦洛夫，自己是八路方面的人，以后自己将在暗中帮助他，寻找机会让他逃回八路驻地。